UNIDAD II DINERO: - Funciones Dinero fiduciario o signo Dinero metálico y dinero papel Dinero papel nominalmente convertible en oro. Dinero en el sistema financiero actual Dinero en la economía moderna LOS BANCOS Y LA CREACIÓN DEL DINERO: - Normas de comportamiento de los bancos Creación del dinero bancario. Reservas Proceso de creación del dinero. POLITICA FISCAL: - Presupuesto del Estado Política fiscal expansiva Política fiscal restrictiva POLITICA MONETARIA: - Medidas de política monetaria Política monetaria expansiva Política monetaria restrictiva. PRECIO: - Definición Función del precio en un mercado competitivo Precio como regulador del consumo Factores determinantes del precio de un bien final. Discriminación de precios. POLITICA DE PRECIOS: - Definición. Objetivos. Importancia El problema de la fijación de precios METODOS UTILIZADOS PARA LA FIJACION DE PRECIOS - Basado en el costo total Basado en el costo de conversión Basado en el costo marginal Basado en el rendimiento sobre la inversión DINERO – FUNCIONES El dinero desempeña principalmente cuatro funciones: • medio de cambio • unidad de cuenta • depósito de valor • patrón de pago diferido 1- el dinero es un medio de pago generalmente aceptado por la colectividad para la realización de transacciones y la cancelación de deudas y que, por tanto evita el trueque directo. 2- El dinero se usa también como unidad de cuenta, entendiendo por tal aquella en la que se fijan los precios y se llevan las cuentas. Se utiliza como unidad porque sirve de medida de valor, esto es para calcular cuánto valen los diferentes bienes y servicios. 3- Asimismo el dinero es un depósito de valor. Es una manera de mantener la riqueza. Sin embargo el poder de compra del dinero varía cuando se altera el nivel general de precios. Así durante períodos de inflación, el poder de compra del dinero disminuye. 4- El dinero también es un patrón de pago diferido, porque los pagos que han de efectuarse en el futuro generalmente se especifican en dinero. El dinero fiduciario o dinero signo. Se establece como dinero por decreto gubernamental. (Su valor intrínseco es inferior a su valor representativo). Tiene un valor muy escaso como mercancía, pero que mantiene su valor como medio de cambio El público tiene fe que el emisor responderá de los pedazos de papel o de las monedas acuñadas (valor impreso: su valor intrínseco es inferior a su valor representativo.) y cuidará de que la cantidad emitida sea limitada. Los orfebres: el dinero metálico y el dinero papel El dinero papel de pleno contenido eran los certificados de papel que estaban respaldados por depósitos de oro de igual valor al de los certificados emitidos. Patrón oro. El dinero papel “nominalmente” convertible en oro Los orfebres al emitir dinero papel por volúmenes, sólo parcialmente cubiertos por sus reservas de oro, se convirtieron en banqueros y crearon el dinero papel nominalmente convertible en oro. El dinero en el sistema financiero actual El dinero bancario es una deuda de un banco, el cual tiene que entregar al depositante una cantidad de dinero siempre que la solicite. Funciona como medio de cambio El dinero legal es el dinero signo emitido por una institución que monopoliza su emisión y adopta la forma de moneda metálica o billetes. El dinero bancario son los depósitos de los bancos que son aceptados generalmente como medios de pago. El dinero en las economías modernas: la cantidad de dinero El dinero está formado por el dinero legal (efectivo = monedas + billetes) más el dinero bancario o depósitos. Cuando se habla de depósitos hay que distinguir al menos entre: - Los depósitos a la vista: son los que gozan de una disponibilidad inmediata para el titular. - Los depósitos de ahorro: normalmente están instrumentados en libretas y admiten prácticamente las mismas operaciones que los depósitos a la vista, si bien no se pueden utilizar cheques para su disposición. - Los depósitos a plazo: son los fondos tomados por un plazo fijo y que no se pueden retirar sin una penalización. Grado de liquidez: (está reaccionada con la facilidad y la certidumbre con la que puede ser convertido en dinero líquido sin pérdidas). LOS BANCOS Y LA CREACIÓN DE DINERO Los intermediarios financieros (bancos comerciales) transfieren fondos de los prestamistas a los prestatarios y de esta forma crean activos financieros, como las cuentas corrientes (depósitos a la vista), esto es, el dinero bancario. El origen del negocio bancario Los bancos comerciales son instituciones financieras que tienen autorización para aceptar depósitos y para conceder créditos. Sus reservas so activos disponibles inmediatamente para satisfacer los derechos de los depositantes de los bancos. El coeficiente de caja o de reservas es el cociente entre las reservas y los depósitos. En el sistema actual, las reservas están integradas por efectivo en la caja de los bancos y los depósitos de los bancos en el banco central. Los bancos deben guardar parte de sus depósitos en efectivo y en depósitos en el banco central, por dos razones: 1) para hacer frente a la retirada de depósitos por parte de sus clientes 2) porque las autoridades monetarias lo exigen Estas reservas, a las que en la literatura económica se las suele denominar encaje, activos de caja o activos líquidos tienen la particularidad de que no forman parte del stock de dinero de un país. La justificación de estas reservas radica en tratar de garantizar la liquidez de los depósitos, es decir, su capacidad para convertirse en efectivo. Las normas de comportamiento de los bancos Al desempeñar su actividad, deben cuidar simultáneamente: - La liquidez, - La rentabilidad, y - La solvencia. La liquidez, pues siempre deben ser capaces de convertir los depósitos de sus clientes en dinero cuando éstos se lo pidan. La rentabilidad les viene exigida por los propietarios accionistas, ya que la remuneracón o dividendos que éstos reciben dependen de los beneficios obtenidos. Asimismo, la banca, para ser solvente, ha de procurar tener siempre un conjunto de bienes y derechos superiores a sus deudas. La creación del dinero bancario. Las entidades financieras, procurando obtener rentabilidad y basándose en el sistema de reservas, prestan fondos en cantidades superiores a la que en realidad tienen en depósitos y, de esta forma, crean dinero. Reservas Toda entidad, para atender los reembolsos que sus clientes pudieran exigirle y para cumplir la normativa de las autoridades monetarias, conserva una proporción de los fondos recibidos de sus depositantes. Estas reservas, que sirven de garantía al dinero de los depositantes (asegurando la solvencia de las entidades, es decir, la capacidad de afrontar quebrantos con su patrimonio), son utilizadas también para controlar la oferta de dinero y la liquidez del sistema. Proceso de creación de dinero El Banco Central es el encargado de la emisión de las monedas y billetes que constituyen la circulación monetaria del país. Cuando el Banco Central coloca en circulación una determinada cantidad de dinero, es el mecanismo del crédito el que provoca su multiplicación y, por ende, el crecimiento de la cantidad de dinero existente en nuestra economía. Ejemplo 1) El cliente de una entidad financiera realiza un depósito de $1.000. Suponiendo que el coeficiente de reserva es 20%, mantendrá $200 en reservas y prestará los restantes $800 (los montos depositados son disponibilidades prestables, salvo el coeficiente destinado a reserva). 2) El cliente que obtuvo el préstamo deposita los $800 en una cuenta que posee en otra entidad, destinando ésta $160 a reservas y los $640 restantes a prestarlos a otro cliente. 3) Este cliente deposita los $640 en otra entidad, monto que luego de detraer el 20% también podrá prestarse. Vemos de esta forma como el dinero que recorre nuestra economía es mucho mayor al físicamente existente. Si los clientes que solicitan un préstamo no lo colocan en otra entidad o si alguna de las entidades guarda como reserva un monto superior al legalmente exigido, la creación de dinero será menor. LA POLÍTICA FISCAL – MONETARIA LA POLÍTICA FISCAL El sector público, o más concretamente el Estado, desempeña un importante papel en la determinación de la producción y el empleo de la economía mediante las políticas de estabilización, también conocidas como política fiscal. Las políticas estabilizadoras pueden tener carácter expansivo o restrictivo. Una política expansiva pretende aumentar el PIB, mientras que una política restrictiva trata de reducir el PIB. EL PRESUPUESTO DEL ESTADO El presupuesto público refleja los bienes y servicios que el Estado comprará durante el ejercicio en cuestión (por ejemplo colegios, carreteras...) y los ingresos fiscales (derivados de los impuestos) que obtendrá para hacer frente a los distintos gastos. Cuando los ingresos del Estado son superiores a sus gastos se habla de superávit presupuestario. Por lo general, sin embargo, los ingresos públicos no son suficientes para cubrir todos los gastos del Estado, por lo que lo normal es encontrar el presupuesto público en situación de déficit. Suponiendo que los impuestos netos son proporcionales a la renta y que el gasto público es una cantidad fija, cuanto mayor es la renta menor es el déficit o mayor es el superávit. TIPOS DE POLÍTICA FISCAL Antes de hablar de los tipos de política fiscal debemos distinguir entre dos conceptos distintos: los estabilizadores automáticos y la política fiscal. Un estabilizador automático es cualquier hecho del sistema económico que mecánicamente tienda a reducir la fuerza de las recesiones y/o de las expansiones de la demanda, sin que sean necesarias medidas discrecionales de política económica. Se entiende por política fiscal el conjunto de medidas discrecionales encaminadas a variar la demanda agregada. Un ejemplo de estabilizador automático son los impuestos proporcionales, pues sin necesidad de variar su configuración, se recauda más en momentos de bonanza económica (con rentas más altas) que en momentos de recesión (cuando la renta baja). La política fiscal puede ser de dos tipos: • -Política fiscal expansiva La política fiscal expansiva tiene como fin aumentar la demanda agregada (o PIB). Cuando la demanda agregada es inferior a la que se había fijado como objetivo, la tasa de desempleo será consecuentemente superior a la deseada. El objetivo será desplazar la curva de la demanda agregada a la derecha. Para conseguir esto hay dos medidas posibles: - Aumentar el gasto público: una aumento de las compras del gobierno hará que la demanda agregada se incremente. Por ejemplo se hacen nuevas carreteras, se contratan funcionarios... - Reducir los impuestos: una alteración de los impuestos incidirá en el comportamiento de los consumidores y de los inversores, al modificar la renta disponible. Si reducimos los impuestos aumenta la renta disponible, y por supuesto, la demanda agregada • Política fiscal restrictiva Cuando la economía está en fase de expansión y conforme se acerca al auge, las tensiones inflacionistas empezarán a acentuarse y cabe pensar en recurrir a una política fiscal restrictiva, su objetivo será reducir la demanda agregada. Los instrumentos de la política fiscal para tratar de contraer la demanda agregada serán los mismos que cuando se pretendía expandirla: el gasto público y los impuestos. Las medidas que se tomarán serán de signo contrario a las de la política expansiva: disminuiremos el gasto público para contraer la demanda agregada y aumentarán los impuestos para disminuir la renta disponible. LA POLÍTICA MONETARIA La política monetaria se refiere a las decisiones que la autoridad monetaria toman para alterar el equilibrio en el mercado de dinero, es decir, para modificar la cantidad de dinero o el tipo de interés. Su objetivo último es el control de la inflación, mediante la alteración de los tipos de interés. Dentro de este apartado vamos a hablar de diferentes puntos. Comenzaremos hablando de las funciones que tiene el dinero y el papel que tiene dentro del sistema financiero actual; luego hablaremos de las distintas maneras existentes de definir el dinero y distinguiremos entre base monetaria, oferta monetaria y el multiplicador del dinero; por último explicaremos el mercado monetario y las medidas de política monetaria. MEDIDAS DE POLÍTICA MONETARIA. Se entiende por política monetaria el conjunto de medidas discrecionales sobre la oferta monetaria, llevadas a cabo por la autoridad monetaria, para alterar el equilibrio en el mercado de dinero. Tradicionalmente, la autoridad monetaria era ostentada por el banco central de cada país. A su vez, existen dos clases de medidas de política monetaria: - Política monetaria expansiva. Si la economía se encuentra en una recesión y el nivel de producción y empleo es notablemente inferior al de pleno empleo, el objetivo de la política monetaria será tratar de estimular la economía. Para ello, el Banco Central tratará de aumentar la oferta monetaria mediante los instrumentos que hemos estudiado: se ofrecerán préstamos a tipos de interés más bajos de forma que aumentará la demanda agregada; se comprarán títulos públicos o se disminuirá el coeficiente de caja. - Política monetaria restrictiva. Si una economía está experimentando fuertes tensiones inflacionistas por un exceso de demanda agregada se recurre a este tipo de política. El Banco Central puede recurrir a los distintos instrumentos ya mencionados: se subirán los tipos de interés lo que provocará que disminuya la demanda agregada, se venderán títulos públicos o se aumentará el coeficiente de caja. Como se ha comentado en párrafos anteriores, tanto la política fiscal como la monetaria influyen en la demanda agregada. La política fiscal sufre mayores retrasos de decisión y acción que la monetaria. Esto es debido a que la política monetaria está instrumentada por el Banco Central, que suele ser un mecanismo autónomo; por eso las decisiones que éste toma suelen ser casi instantáneas lo que permite ahorrar todo el tiempo requerido por la preparación y discusión parlamentaria de ciertas leyes necesarias para el desarrollo de la política fiscal. Este retraso de la política fiscal es también el motivo por el que a veces las medidas tomadas no tienen el efecto esperado. En primer lugar hay que señalar que el objetivo principal del Gobierno cuando trata de actuar sobre la economía es mantener una tasa de crecimiento estable en el largo plazo: Históricamente se ha demostrado que lo más eficaz para una economía es mantener un ritmo de crecimiento estable, mantenible en el tiempo, sin que provoque fuertes desajustes. Tan malo resulta que la economía crezca poco, a que lo haga de una manera descontrolada, ya que esto origina serios desajustes (en primer lugar, un fuerte repunte de la inflación), que son difíciles de corregir y que suelen terminar con una recesión. Las medidas que puede adoptar, como ya hemos visto, son diversas: por el lado de la demanda (es decir, aquellas dirigidas a tratar de desplazar la curva de demanda agregada) podemos señalar la política fiscal y la política monetaria: La política fiscal engloba actuaciones que afectan al gasto público y a los impuestos y que impactan en primer lugar en el mercado de bienes y servicios (desplazamiento de la curva IS). La política monetaria, que suele instrumentar el banco central, incluye medidas que afectan a la Oferta Monetaria y que actúan en primer lugar sobre el mercado de dinero (desplazamiento de la curva LM). Veamos un ejemplo de política fiscal restrictiva: Un aumento de los impuestos hace disminuir la renta disponible por la gente, lo que hace caer el consumo (y también la inversión). La curva de demanda de bienes se desplaza hacia abajo. Para un nivel dado de tipo de interés, la renta de equilibrio será menor, lo que se traduce en un desplazamiento a la izquierda de la curva IS. El punto de corte IS-LM también se desplaza a la izquierda, por lo que dado el nivel de precio (Po), la renta de equilibrio será ahora menor. Todo ello provoca que la curva de demanda agregada se desplace a la izquierda. Esta política podría ser adecuada cuando el gobierno quisiera frenar un crecimiento excesivo de la economía. ACTIVIDADES Políticas fiscales y monetarias Las políticas económicas son una parte central de la gestión del Estado; por eso, todos los gobiernos deben tener una, que finalmente tiene su repercusión en la vida los ciudadanos. Las decisiones son centrales en tanto afectan al desempleo, los préstamos, la inflación y el consumo, entre otros aspectos. Las actividades que se presentan aquí servirán para comprender qué son las políticas fiscales y monetarias y aprender cómo se aplican frente a situaciones problemáticas hipotéticas. Actividad 1: Construcción del modelo Las políticas fiscales son las que tienen por objetivo primero afectar al mercado de bienes y servicios. Las políticas monetarias, en cambio, apuntan al mercado de dinero. Ambas políticas económicas pueden ejercerse expansiva o contractivamente. En relación con esto conceptos, pueden investigar en diarios y libros de economía cuáles son las variables que se pretende afectar haciendo una u otra política y cuáles son las herramientas y/o políticas que tiene el Estado para llevarlas a cabo. Política Fiscal Política monetaria Variables Herramientas Luego, pueden armar una lista de tres situaciones en las que aplicarían una política fiscal y tres situaciones en las que aplicarían una política monetaria (expansiva o contractiva). Actividad 2: Simulación A continuación se presentan algunas situaciones imaginarias. En grupos de no más de cuatro alumnos, podrán pensar soluciones para al menos dos de ellas. • Situación 1: Ustedes viven en un país sumido en una profunda crisis. ¿Qué política implementarían para poder salir de la depresión? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. • Situación 2: El país en el que viven, "vive" del mercado de capitales. Estados Unidos, subió su tasa de interés por lo que deja de ser atractivo el mercado local. ¿Cómo lo revertirían? ¿Cómo subirían la tasa de interés? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. • Situación 3: Para mantener el dólar "alto", su país compra dólares. Eso hace que se inyecten pesos a la economía local (es decir, aumenta la oferta monetaria). Para que esto no traiga inflación, ¿qué política aplicarían? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. • Situación 4: El gobierno quiere tener políticas que impacten positivamente sobre el consumo. ¿Qué harían para lograrlo? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. POLITICAS DE PRECIOS El sistema de economía de mercado se ocupa, tal como se puede inferir de su nombre, en el funcionamiento del mercado. El mercado es el mecanismo que responde a las tres preguntas fundamentales que se plantea todo sistema económico: ¿qué producir? ¿Cómo producir? ¿Para quién se produce? Cuando se habla de mercado, se está pensando simultáneamente en el juego de la oferta y de la demanda. La interacción de ambas determina los precios, siendo éstos las señales que guían la asignación de recursos. Los precios cumplen dos misiones fundamentales, la de suministrar información y la de proveer incentivos a los distintos agentes, para que, actuando en su propio interés, hagan que el conjunto del sistema funcione eficazmente. 1. EL PRECIO- DEFINICIÓN El precio es el elemento de la mezcla de marketing que produce ingresos; los otros producen costos. El precio también es unos de los elementos más flexibles: se puede modificar rápidamente, también se puede decir que el precio de un bien es su relación de cambio por dinero, esto es, el número de unidades monetarias que se necesitan obtener a cambio una unidad del bien. FUNCIÓN DEL PRECIO EN UN MERCADO COMPETITIVO El precio de un producto o servicio constituye un determinante fundamental de la demanda de un artículo. Afecta a la posición competitiva de una firma a su participación en el mercado. De ahí que ejerza fuerte influencia sobre los ingresos y las utilidades netas. Por otra parte, suele haber fuerzas que limitan la importancia de los precios en el programa de mercadotecnia de una compañía, las características del producto o una marca favorita pueden ser más importantes para los clientes que el precio. REGULADOR DEL USO Y DISPOSICIÓN DE LOS RECURSOS ECONÓMICOS En cuanto el asignador o distribuidor de los recursos escasos, el precio lo determina lo que producirá (oferta) y quienes disfrutarán los bienes y servicios que se producen (demanda). EL PRECIO COMO REGULADOR DEL CONSUMO El precio de mercado de un producto influye en los sueldos, la renta, los intereses y las utilidades. En otras palabras, el precio de un producto tiene repercusiones en el precio que paga a los factores de producción: Mano de obra, sueldo, empresa y capital. Así pues, el precio es un regulador fundamental del sistema económico porque afecta a la asignación de esos factores de producción. Los sueldos altos atraen la mano de obra, los intereses altos atraen el capital. FACTORES DETERMINANTES DEL PRECIO DE UN BIEN FINAL Toda actividad mercadológica, y la fijación de precios, debería dirigirse a la obtención de una meta, en otras palabras, los gerentes deberían decidir su objetivo antes de determinar el precio propiamente dicho. No obstante, por lógico que suene esto, muy pocas firmas establecen o formulan explícitamente su objetivo en la fijación de precios. DISCRIMINACIÓN DE PRECIOS Si el vendedor realmente fija sus precios en función del valor, deberá tener distintos precios o tarifas para vender su producto a distintos grupos de consumidores. A semejanza de lo que hace el vendedor de alfombras en un bazar persa, regatearía el precio de cada una de las ventas, hasta alcanzar un precio aceptable tanto para él como para el comprador. En el caso de bienes físicos, sin embargo, esta estrategia no puede ser viable, a menos que la forma del producto pueda alterarse de tal manera que sea posible persuadir a los consumidores de que la variedad del producto que se vende en otro segmento del mercado es distinta del que ellos están comprando. Por ejemplo, un fabricante de detergentes o de productos para limpieza puede utilizar distintas marcas y tipos de envase, según que el producto vaya destinado al consumo del hogar o en la industria, fijando dos precios diferentes para la misma combinación de productos químicos. Una discriminación tal en precios solamente puede funcionar en tanto en cuanto: a. Los productos que se venden a un segmento del mercado no quedan al alcance de los compradores en los otros segmentos. b. Los compradores en distintos segmentos de mercado no saben que pueden comprar el mismo producto bajo una marca diferente a otro precio. Lógicamente, es más fácil intentar presionar en precios a base de variaciones en el diseño o en la formulación de un producto, para adaptarlo mejor a las necesidades de distintos segmentos de mercado. La discriminación en precios por tipos de clientes es práctica corriente en la comercialización e servicios. Una compañía aérea puede tener un precio para el billete normal de adulto, otro para los niños, otro para la esposa que acompaña al hombre de negocios y otro para los viajeros que estén dispuestos a esperar hasta el momento de la salida del vuelo para saber si quedan plazas libres o no. Además, las tarifas pueden variarse según sean días laborables, fines de semana, invierno o verano, vuelos diurnos o vuelos nocturnos. Otro ejemplo podrían ser las empresas que prestan servicios de informática, los cuales pueden tener un precio fijado para las puntas y otro para los valles, un precio para bibliotecas y otro para empresas, etc. La razón por la cual la discriminación en precios es particularmente viable en el sector de servicios es que los "productos" de dicho sector suelen tener una gran utilidad de tiempo, en función del momento en que se presten. Si un automóvil de alquiler queda desocupado durante la noche del domingo, es imposible guardar esta noche y venderla el lunes o enviarla a otra ciudad, o guardarla y venderla durante temporada alta. Lo mismo puede decirse de un asiento en un determinado vuelo, de un anuncio de 30 segundos en televisión o de una entrada en un partido de fútbol. En cada uno de estos servicios, si no se vende precisamente en el momento en que está disponible, se ha perdido para siempre. POLÍTICA DE PRECIOS- DEFINICIÓN Es el conjunto de normas, criterios, lineamientos y acciones que se establecen para regular y fijar la cantidad de ingresos provenientes de la venta de bienes y/o servicios que produce el sector público a través de sus dependencias y entidades. Se considera también en esta política los topes máximos y mínimos de precios y tarifas que establece el Sector Público a los particulares, por los citados bienes y/o servicios que produce. OBJETIVOS Lo primero que hace la empresa es decidir dónde quiere posicionar su oferta de mercado. Cuánto más claros sean los objetivos de la empresa, más fácil será fijar el precio: Una empresa puede buscar cualquiera de cinco objetivos principales al fijar sus precios: · Supervivencia · Utilidades actuales máximas · Participación máxima de mercado · Captura máxima del segmento superior del mercado · Liderazgo en calidad de productos También existen algunas condiciones que favorecen la fijación de bajos: · El mercado es muy sensible al precio y un precio bajo estimula su crecimiento · Los costos de producción y distribución bajan al irse acumulando experiencia en la producción · El precio bajo desalienta la competencia real y potencial IMPORTANCIA Esta radica en los acuerdos implícitos o explícitos entre las firmas competidoras y se producen en un mercado oligopolístico, es decir, con pocos productores, como es el de la mayoría de los bienes de consumo duradero. Estos acuerdos evitan las posibles consecuencias de una guerra de precios entre las empresas que contribuiría a una disminución de los beneficios de todas ellas y a desplazar la competencia hacia otras variables, como son calidad del producto, publicidad, servicio técnico, distribución. EL PROBLEMA DE LA FIJACIÓN DE PRECIOS La fijación de precios lleva consigo el deseo de obtener beneficios por parte de la empresa, cuyos ingresos vienen determinados por la cantidad de ventas realizadas, aunque no guarde una relación directa con los beneficios que obtiene, ya que si los precios son elevados, los ingresos totales pueden ser altos, pero para que esto repercuta en los beneficios, dependerá de la adecuada determinación y equilibrio entre las denominadas «áreas de beneficios». Áreas internas Áreas externas • Costes. • Cantidad. • Precios. • Beneficios fijados. • Medios de producción. • Mercados. • Tipos de clientes. • Zonas geográficas. • Canales de distribución. • Promoción. Por tanto, una política de precios racional debe ceñirse a las diferentes circunstancias del momento, sin considerar únicamente el sistema de cálculo utilizado, combinada con las áreas de beneficio indicadas. Para una más fácil comprensión indicaremos que estas áreas quedan dentro de un contexto de fuerzas resumidas en: • Objetivos de la empresa. • Costes. • Elasticidad de la demanda. • Valor del producto ante los clientes. • La competencia. MÉTODOS UTILIZADOS PARA LA FIJACIÓN DE PRECIOS a. BASADO EN EL COSTO TOTAL El método más sencillo para fijar precios es agregar una cantidad estándar al costo del producto. Por ejemplo, un detallista de aparatos eléctricos paga 20 dólares al fabricante por un tostador de pan y lo vende a 30, es decir, con un incremento del 50 por ciento. El margen bruto del detallista es de 10 dólares, y si los costos de operación de la tienda son de 8 dólares por aparato vendido, el margen de ganancia será de 2 dólares. Es probable que también el productor utilice ese tipo de fijación de precios. si el costo estándar de fabricación fue de 16 dólares, quizá lo incremento en un 25 por ciento para venderlo al detallista en 20. El incremento varía mucho dependiendo del producto. En los supermercados es normal que el incremento sobre el precio sea de 9 por ciento en alimentos para bebe; 14 en tabacos; 20 en panaderías; 27 en alimentos desecados y vegetales; 37 en especias y extractos y 50 por ciento en tarjetas de felicitación. La fijación de precios mediante incrementos sigue siendo popular. Primero, el vendedor tiene más certeza de los costos que de la demanda. Al vincular precios y costos, se simplifica la determinación del precio, y el vendedor no tiene que ajustarlo cuando la demanda varia. Segundo, cuando todas las compañías de determinado ramo utilizan el mismo método, los precios los precios tienden a ser similares y la competencia en ese sentido se reduce. Tercero, muchos piensan que los precios determinados por el costo más las utilidades son equitativos tanto para el comprador como para el vendedor. El rendimiento de la inversión del vendedor es justo, y no se aprovecha de los compradores cuando se incrementa la demanda. b. BASADO EN EL COSTO DE CONVERSIÓN El mismo precio de entrega se cotiza a todos los compradores sin importar su ubicación. El vendedor esta determinando un precio L.A.B. (Precio Libre a Bordo), local del comprador. El vendedor recibe precios netos variables en cada venta, según la cantidad de sus costos de embarque. Se utiliza normalmente cuando los costos de transportación son un factor menor en la estructura total de costos del vendedor. El mercado de un vendedor esta dividido en un numero limitado de amplias zonas geográficas y se establece un precio uniforme de entrega para cada una. c. BASADO EN EL COSTO MARGINAL Las unidades de un factor que nos vemos obligados a abandonar para emplear unidades adicionales del otro, es lo que se conoce como el Costo Marginal de los factores. Por ejemplo: si para poder emplear una unidad adicional del factor X nos vemos obligados a abandonar el empleo de 100 unidades del factor Y, el costo marginal de sustitución de los factores es 100 a 1, el cual expresa el número de unidades de un factor que damos a cambio de una unidad del otro factor. d. BASADO EN EL RENDIMIENTO SOBRE LA INVERSIÓN Muchas empresas desean poner un precio que maximice sus ingresos del momento. Estiman la demanda y los costos en función de precios diferentes y eligen el que les producirá máximas utilidades, flujo de efectivo o mayor rendimiento de la inversión. En cualquier caso, la compañía busca resultados financieros inmediatos, mas que desempeño a largo plazo. CONCLUSIÓN Antes, los precios eran determinados generalmente por compradores y vendedores que negociaban entre sí. El vendedor pedía un precio más alto del que esperaba obtener y el comprador ofrecer menos de lo que esperaba pagar; mediante las negociaciones llegaban a un precio aceptable. Cada comprador pagaba un precio diferente por el mismo producto, dependiendo de sus necesidades y su habilidad para regatear. En la actualidad, casi todos los vendedores fijan un precio para todos los compradores. El precio es el único elemento de la mezcla de mercadotecnia que produce ingresos; todos los otros elementos representan costos. Por otra parte, la fijación de los precios y la competencia entre estos se consideran el problema número uno enfrentado por los ejecutivos de mercadotecnia, y aun así, muchas empresas no lo manejan adecuadamente. Los errores más comunes son los siguientes: precios excesivamente orientados hacia los costos, precios que no se revisan con la suficiente frecuencia y que no reflejan los cambios del mercado; precios que no toman en consideración el resto de la mezcla de la mercadotecnia, y precio que no varían lo suficiente para diferentes productos y segmentos del mercado. UNIDAD II DINERO: - Funciones Dinero fiduciario o signo Dinero metálico y dinero papel Dinero papel nominalmente convertible en oro. Dinero en el sistema financiero actual Dinero en la economía moderna LOS BANCOS Y LA CREACIÓN DEL DINERO: - Normas de comportamiento de los bancos Creación del dinero bancario. Reservas Proceso de creación del dinero. POLITICA FISCAL: - Presupuesto del Estado Política fiscal expansiva Política fiscal restrictiva POLITICA MONETARIA: - Medidas de política monetaria Política monetaria expansiva Política monetaria restrictiva. PRECIO: - Definición Función del precio en un mercado competitivo Precio como regulador del consumo Factores determinantes del precio de un bien final. Discriminación de precios. POLITICA DE PRECIOS: - Definición. Objetivos. Importancia El problema de la fijación de precios METODOS UTILIZADOS PARA LA FIJACION DE PRECIOS - Basado en el costo total Basado en el costo de conversión Basado en el costo marginal Basado en el rendimiento sobre la inversión DINERO – FUNCIONES El dinero desempeña principalmente cuatro funciones: • medio de cambio • unidad de cuenta • depósito de valor • patrón de pago diferido 1- el dinero es un medio de pago generalmente aceptado por la colectividad para la realización de transacciones y la cancelación de deudas y que, por tanto evita el trueque directo. 2- El dinero se usa también como unidad de cuenta, entendiendo por tal aquella en la que se fijan los precios y se llevan las cuentas. Se utiliza como unidad porque sirve de medida de valor, esto es para calcular cuánto valen los diferentes bienes y servicios. 3- Asimismo el dinero es un depósito de valor. Es una manera de mantener la riqueza. Sin embargo el poder de compra del dinero varía cuando se altera el nivel general de precios. Así durante períodos de inflación, el poder de compra del dinero disminuye. 4- El dinero también es un patrón de pago diferido, porque los pagos que han de efectuarse en el futuro generalmente se especifican en dinero. El dinero fiduciario o dinero signo. Se establece como dinero por decreto gubernamental. (Su valor intrínseco es inferior a su valor representativo). Tiene un valor muy escaso como mercancía, pero que mantiene su valor como medio de cambio El público tiene fe que el emisor responderá de los pedazos de papel o de las monedas acuñadas (valor impreso: su valor intrínseco es inferior a su valor representativo.) y cuidará de que la cantidad emitida sea limitada. Los orfebres: el dinero metálico y el dinero papel El dinero papel de pleno contenido eran los certificados de papel que estaban respaldados por depósitos de oro de igual valor al de los certificados emitidos. Patrón oro. El dinero papel “nominalmente” convertible en oro Los orfebres al emitir dinero papel por volúmenes, sólo parcialmente cubiertos por sus reservas de oro, se convirtieron en banqueros y crearon el dinero papel nominalmente convertible en oro. El dinero en el sistema financiero actual El dinero bancario es una deuda de un banco, el cual tiene que entregar al depositante una cantidad de dinero siempre que la solicite. Funciona como medio de cambio El dinero legal es el dinero signo emitido por una institución que monopoliza su emisión y adopta la forma de moneda metálica o billetes. El dinero bancario son los depósitos de los bancos que son aceptados generalmente como medios de pago. El dinero en las economías modernas: la cantidad de dinero El dinero está formado por el dinero legal (efectivo = monedas + billetes) más el dinero bancario o depósitos. Cuando se habla de depósitos hay que distinguir al menos entre: - Los depósitos a la vista: son los que gozan de una disponibilidad inmediata para el titular. - Los depósitos de ahorro: normalmente están instrumentados en libretas y admiten prácticamente las mismas operaciones que los depósitos a la vista, si bien no se pueden utilizar cheques para su disposición. - Los depósitos a plazo: son los fondos tomados por un plazo fijo y que no se pueden retirar sin una penalización. Grado de liquidez: (está reaccionada con la facilidad y la certidumbre con la que puede ser convertido en dinero líquido sin pérdidas). LOS BANCOS Y LA CREACIÓN DE DINERO Los intermediarios financieros (bancos comerciales) transfieren fondos de los prestamistas a los prestatarios y de esta forma crean activos financieros, como las cuentas corrientes (depósitos a la vista), esto es, el dinero bancario. El origen del negocio bancario Los bancos comerciales son instituciones financieras que tienen autorización para aceptar depósitos y para conceder créditos. Sus reservas so activos disponibles inmediatamente para satisfacer los derechos de los depositantes de los bancos. El coeficiente de caja o de reservas es el cociente entre las reservas y los depósitos. En el sistema actual, las reservas están integradas por efectivo en la caja de los bancos y los depósitos de los bancos en el banco central. Los bancos deben guardar parte de sus depósitos en efectivo y en depósitos en el banco central, por dos razones: 1) para hacer frente a la retirada de depósitos por parte de sus clientes 2) porque las autoridades monetarias lo exigen Estas reservas, a las que en la literatura económica se las suele denominar encaje, activos de caja o activos líquidos tienen la particularidad de que no forman parte del stock de dinero de un país. La justificación de estas reservas radica en tratar de garantizar la liquidez de los depósitos, es decir, su capacidad para convertirse en efectivo. Las normas de comportamiento de los bancos Al desempeñar su actividad, deben cuidar simultáneamente: - La liquidez, - La rentabilidad, y - La solvencia. La liquidez, pues siempre deben ser capaces de convertir los depósitos de sus clientes en dinero cuando éstos se lo pidan. La rentabilidad les viene exigida por los propietarios accionistas, ya que la remuneracón o dividendos que éstos reciben dependen de los beneficios obtenidos. Asimismo, la banca, para ser solvente, ha de procurar tener siempre un conjunto de bienes y derechos superiores a sus deudas. La creación del dinero bancario. Las entidades financieras, procurando obtener rentabilidad y basándose en el sistema de reservas, prestan fondos en cantidades superiores a la que en realidad tienen en depósitos y, de esta forma, crean dinero. Reservas Toda entidad, para atender los reembolsos que sus clientes pudieran exigirle y para cumplir la normativa de las autoridades monetarias, conserva una proporción de los fondos recibidos de sus depositantes. Estas reservas, que sirven de garantía al dinero de los depositantes (asegurando la solvencia de las entidades, es decir, la capacidad de afrontar quebrantos con su patrimonio), son utilizadas también para controlar la oferta de dinero y la liquidez del sistema. Proceso de creación de dinero El Banco Central es el encargado de la emisión de las monedas y billetes que constituyen la circulación monetaria del país. Cuando el Banco Central coloca en circulación una determinada cantidad de dinero, es el mecanismo del crédito el que provoca su multiplicación y, por ende, el crecimiento de la cantidad de dinero existente en nuestra economía. Ejemplo 1) El cliente de una entidad financiera realiza un depósito de $1.000. Suponiendo que el coeficiente de reserva es 20%, mantendrá $200 en reservas y prestará los restantes $800 (los montos depositados son disponibilidades prestables, salvo el coeficiente destinado a reserva). 2) El cliente que obtuvo el préstamo deposita los $800 en una cuenta que posee en otra entidad, destinando ésta $160 a reservas y los $640 restantes a prestarlos a otro cliente. 3) Este cliente deposita los $640 en otra entidad, monto que luego de detraer el 20% también podrá prestarse. Vemos de esta forma como el dinero que recorre nuestra economía es mucho mayor al físicamente existente. Si los clientes que solicitan un préstamo no lo colocan en otra entidad o si alguna de las entidades guarda como reserva un monto superior al legalmente exigido, la creación de dinero será menor. LA POLÍTICA FISCAL – MONETARIA LA POLÍTICA FISCAL El sector público, o más concretamente el Estado, desempeña un importante papel en la determinación de la producción y el empleo de la economía mediante las políticas de estabilización, también conocidas como política fiscal. Las políticas estabilizadoras pueden tener carácter expansivo o restrictivo. Una política expansiva pretende aumentar el PIB, mientras que una política restrictiva trata de reducir el PIB. EL PRESUPUESTO DEL ESTADO El presupuesto público refleja los bienes y servicios que el Estado comprará durante el ejercicio en cuestión (por ejemplo colegios, carreteras...) y los ingresos fiscales (derivados de los impuestos) que obtendrá para hacer frente a los distintos gastos. Cuando los ingresos del Estado son superiores a sus gastos se habla de superávit presupuestario. Por lo general, sin embargo, los ingresos públicos no son suficientes para cubrir todos los gastos del Estado, por lo que lo normal es encontrar el presupuesto público en situación de déficit. Suponiendo que los impuestos netos son proporcionales a la renta y que el gasto público es una cantidad fija, cuanto mayor es la renta menor es el déficit o mayor es el superávit. TIPOS DE POLÍTICA FISCAL Antes de hablar de los tipos de política fiscal debemos distinguir entre dos conceptos distintos: los estabilizadores automáticos y la política fiscal. Un estabilizador automático es cualquier hecho del sistema económico que mecánicamente tienda a reducir la fuerza de las recesiones y/o de las expansiones de la demanda, sin que sean necesarias medidas discrecionales de política económica. Se entiende por política fiscal el conjunto de medidas discrecionales encaminadas a variar la demanda agregada. Un ejemplo de estabilizador automático son los impuestos proporcionales, pues sin necesidad de variar su configuración, se recauda más en momentos de bonanza económica (con rentas más altas) que en momentos de recesión (cuando la renta baja). La política fiscal puede ser de dos tipos: • -Política fiscal expansiva La política fiscal expansiva tiene como fin aumentar la demanda agregada (o PIB). Cuando la demanda agregada es inferior a la que se había fijado como objetivo, la tasa de desempleo será consecuentemente superior a la deseada. El objetivo será desplazar la curva de la demanda agregada a la derecha. Para conseguir esto hay dos medidas posibles: - Aumentar el gasto público: una aumento de las compras del gobierno hará que la demanda agregada se incremente. Por ejemplo se hacen nuevas carreteras, se contratan funcionarios... - Reducir los impuestos: una alteración de los impuestos incidirá en el comportamiento de los consumidores y de los inversores, al modificar la renta disponible. Si reducimos los impuestos aumenta la renta disponible, y por supuesto, la demanda agregada • Política fiscal restrictiva Cuando la economía está en fase de expansión y conforme se acerca al auge, las tensiones inflacionistas empezarán a acentuarse y cabe pensar en recurrir a una política fiscal restrictiva, su objetivo será reducir la demanda agregada. Los instrumentos de la política fiscal para tratar de contraer la demanda agregada serán los mismos que cuando se pretendía expandirla: el gasto público y los impuestos. Las medidas que se tomarán serán de signo contrario a las de la política expansiva: disminuiremos el gasto público para contraer la demanda agregada y aumentarán los impuestos para disminuir la renta disponible. LA POLÍTICA MONETARIA La política monetaria se refiere a las decisiones que la autoridad monetaria toman para alterar el equilibrio en el mercado de dinero, es decir, para modificar la cantidad de dinero o el tipo de interés. Su objetivo último es el control de la inflación, mediante la alteración de los tipos de interés. Dentro de este apartado vamos a hablar de diferentes puntos. Comenzaremos hablando de las funciones que tiene el dinero y el papel que tiene dentro del sistema financiero actual; luego hablaremos de las distintas maneras existentes de definir el dinero y distinguiremos entre base monetaria, oferta monetaria y el multiplicador del dinero; por último explicaremos el mercado monetario y las medidas de política monetaria. MEDIDAS DE POLÍTICA MONETARIA. Se entiende por política monetaria el conjunto de medidas discrecionales sobre la oferta monetaria, llevadas a cabo por la autoridad monetaria, para alterar el equilibrio en el mercado de dinero. Tradicionalmente, la autoridad monetaria era ostentada por el banco central de cada país. A su vez, existen dos clases de medidas de política monetaria: - Política monetaria expansiva. Si la economía se encuentra en una recesión y el nivel de producción y empleo es notablemente inferior al de pleno empleo, el objetivo de la política monetaria será tratar de estimular la economía. Para ello, el Banco Central tratará de aumentar la oferta monetaria mediante los instrumentos que hemos estudiado: se ofrecerán préstamos a tipos de interés más bajos de forma que aumentará la demanda agregada; se comprarán títulos públicos o se disminuirá el coeficiente de caja. - Política monetaria restrictiva. Si una economía está experimentando fuertes tensiones inflacionistas por un exceso de demanda agregada se recurre a este tipo de política. El Banco Central puede recurrir a los distintos instrumentos ya mencionados: se subirán los tipos de interés lo que provocará que disminuya la demanda agregada, se venderán títulos públicos o se aumentará el coeficiente de caja. Como se ha comentado en párrafos anteriores, tanto la política fiscal como la monetaria influyen en la demanda agregada. La política fiscal sufre mayores retrasos de decisión y acción que la monetaria. Esto es debido a que la política monetaria está instrumentada por el Banco Central, que suele ser un mecanismo autónomo; por eso las decisiones que éste toma suelen ser casi instantáneas lo que permite ahorrar todo el tiempo requerido por la preparación y discusión parlamentaria de ciertas leyes necesarias para el desarrollo de la política fiscal. Este retraso de la política fiscal es también el motivo por el que a veces las medidas tomadas no tienen el efecto esperado. En primer lugar hay que señalar que el objetivo principal del Gobierno cuando trata de actuar sobre la economía es mantener una tasa de crecimiento estable en el largo plazo: Históricamente se ha demostrado que lo más eficaz para una economía es mantener un ritmo de crecimiento estable, mantenible en el tiempo, sin que provoque fuertes desajustes. Tan malo resulta que la economía crezca poco, a que lo haga de una manera descontrolada, ya que esto origina serios desajustes (en primer lugar, un fuerte repunte de la inflación), que son difíciles de corregir y que suelen terminar con una recesión. Las medidas que puede adoptar, como ya hemos visto, son diversas: por el lado de la demanda (es decir, aquellas dirigidas a tratar de desplazar la curva de demanda agregada) podemos señalar la política fiscal y la política monetaria: La política fiscal engloba actuaciones que afectan al gasto público y a los impuestos y que impactan en primer lugar en el mercado de bienes y servicios (desplazamiento de la curva IS). La política monetaria, que suele instrumentar el banco central, incluye medidas que afectan a la Oferta Monetaria y que actúan en primer lugar sobre el mercado de dinero (desplazamiento de la curva LM). Veamos un ejemplo de política fiscal restrictiva: Un aumento de los impuestos hace disminuir la renta disponible por la gente, lo que hace caer el consumo (y también la inversión). La curva de demanda de bienes se desplaza hacia abajo. Para un nivel dado de tipo de interés, la renta de equilibrio será menor, lo que se traduce en un desplazamiento a la izquierda de la curva IS. El punto de corte IS-LM también se desplaza a la izquierda, por lo que dado el nivel de precio (Po), la renta de equilibrio será ahora menor. Todo ello provoca que la curva de demanda agregada se desplace a la izquierda. Esta política podría ser adecuada cuando el gobierno quisiera frenar un crecimiento excesivo de la economía. ACTIVIDADES Políticas fiscales y monetarias Las políticas económicas son una parte central de la gestión del Estado; por eso, todos los gobiernos deben tener una, que finalmente tiene su repercusión en la vida los ciudadanos. Las decisiones son centrales en tanto afectan al desempleo, los préstamos, la inflación y el consumo, entre otros aspectos. Las actividades que se presentan aquí servirán para comprender qué son las políticas fiscales y monetarias y aprender cómo se aplican frente a situaciones problemáticas hipotéticas. Actividad 1: Construcción del modelo Las políticas fiscales son las que tienen por objetivo primero afectar al mercado de bienes y servicios. Las políticas monetarias, en cambio, apuntan al mercado de dinero. Ambas políticas económicas pueden ejercerse expansiva o contractivamente. En relación con esto conceptos, pueden investigar en diarios y libros de economía cuáles son las variables que se pretende afectar haciendo una u otra política y cuáles son las herramientas y/o políticas que tiene el Estado para llevarlas a cabo. Política Fiscal Política monetaria Variables Herramientas Luego, pueden armar una lista de tres situaciones en las que aplicarían una política fiscal y tres situaciones en las que aplicarían una política monetaria (expansiva o contractiva). Actividad 2: Simulación A continuación se presentan algunas situaciones imaginarias. En grupos de no más de cuatro alumnos, podrán pensar soluciones para al menos dos de ellas. • Situación 1: Ustedes viven en un país sumido en una profunda crisis. ¿Qué política implementarían para poder salir de la depresión? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. • Situación 2: El país en el que viven, "vive" del mercado de capitales. Estados Unidos, subió su tasa de interés por lo que deja de ser atractivo el mercado local. ¿Cómo lo revertirían? ¿Cómo subirían la tasa de interés? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. • Situación 3: Para mantener el dólar "alto", su país compra dólares. Eso hace que se inyecten pesos a la economía local (es decir, aumenta la oferta monetaria). Para que esto no traiga inflación, ¿qué política aplicarían? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. • Situación 4: El gobierno quiere tener políticas que impacten positivamente sobre el consumo. ¿Qué harían para lograrlo? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. POLITICAS DE PRECIOS El sistema de economía de mercado se ocupa, tal como se puede inferir de su nombre, en el funcionamiento del mercado. El mercado es el mecanismo que responde a las tres preguntas fundamentales que se plantea todo sistema económico: ¿qué producir? ¿Cómo producir? ¿Para quién se produce? Cuando se habla de mercado, se está pensando simultáneamente en el juego de la oferta y de la demanda. La interacción de ambas determina los precios, siendo éstos las señales que guían la asignación de recursos. Los precios cumplen dos misiones fundamentales, la de suministrar información y la de proveer incentivos a los distintos agentes, para que, actuando en su propio interés, hagan que el conjunto del sistema funcione eficazmente. 1. EL PRECIO- DEFINICIÓN El precio es el elemento de la mezcla de marketing que produce ingresos; los otros producen costos. El precio también es unos de los elementos más flexibles: se puede modificar rápidamente, también se puede decir que el precio de un bien es su relación de cambio por dinero, esto es, el número de unidades monetarias que se necesitan obtener a cambio una unidad del bien. FUNCIÓN DEL PRECIO EN UN MERCADO COMPETITIVO El precio de un producto o servicio constituye un determinante fundamental de la demanda de un artículo. Afecta a la posición competitiva de una firma a su participación en el mercado. De ahí que ejerza fuerte influencia sobre los ingresos y las utilidades netas. Por otra parte, suele haber fuerzas que limitan la importancia de los precios en el programa de mercadotecnia de una compañía, las características del producto o una marca favorita pueden ser más importantes para los clientes que el precio. REGULADOR DEL USO Y DISPOSICIÓN DE LOS RECURSOS ECONÓMICOS En cuanto el asignador o distribuidor de los recursos escasos, el precio lo determina lo que producirá (oferta) y quienes disfrutarán los bienes y servicios que se producen (demanda). EL PRECIO COMO REGULADOR DEL CONSUMO El precio de mercado de un producto influye en los sueldos, la renta, los intereses y las utilidades. En otras palabras, el precio de un producto tiene repercusiones en el precio que paga a los factores de producción: Mano de obra, sueldo, empresa y capital. Así pues, el precio es un regulador fundamental del sistema económico porque afecta a la asignación de esos factores de producción. Los sueldos altos atraen la mano de obra, los intereses altos atraen el capital. FACTORES DETERMINANTES DEL PRECIO DE UN BIEN FINAL Toda actividad mercadológica, y la fijación de precios, debería dirigirse a la obtención de una meta, en otras palabras, los gerentes deberían decidir su objetivo antes de determinar el precio propiamente dicho. No obstante, por lógico que suene esto, muy pocas firmas establecen o formulan explícitamente su objetivo en la fijación de precios. DISCRIMINACIÓN DE PRECIOS Si el vendedor realmente fija sus precios en función del valor, deberá tener distintos precios o tarifas para vender su producto a distintos grupos de consumidores. A semejanza de lo que hace el vendedor de alfombras en un bazar persa, regatearía el precio de cada una de las ventas, hasta alcanzar un precio aceptable tanto para él como para el comprador. En el caso de bienes físicos, sin embargo, esta estrategia no puede ser viable, a menos que la forma del producto pueda alterarse de tal manera que sea posible persuadir a los consumidores de que la variedad del producto que se vende en otro segmento del mercado es distinta del que ellos están comprando. Por ejemplo, un fabricante de detergentes o de productos para limpieza puede utilizar distintas marcas y tipos de envase, según que el producto vaya destinado al consumo del hogar o en la industria, fijando dos precios diferentes para la misma combinación de productos químicos. Una discriminación tal en precios solamente puede funcionar en tanto en cuanto: a. Los productos que se venden a un segmento del mercado no quedan al alcance de los compradores en los otros segmentos. b. Los compradores en distintos segmentos de mercado no saben que pueden comprar el mismo producto bajo una marca diferente a otro precio. Lógicamente, es más fácil intentar presionar en precios a base de variaciones en el diseño o en la formulación de un producto, para adaptarlo mejor a las necesidades de distintos segmentos de mercado. La discriminación en precios por tipos de clientes es práctica corriente en la comercialización e servicios. Una compañía aérea puede tener un precio para el billete normal de adulto, otro para los niños, otro para la esposa que acompaña al hombre de negocios y otro para los viajeros que estén dispuestos a esperar hasta el momento de la salida del vuelo para saber si quedan plazas libres o no. Además, las tarifas pueden variarse según sean días laborables, fines de semana, invierno o verano, vuelos diurnos o vuelos nocturnos. Otro ejemplo podrían ser las empresas que prestan servicios de informática, los cuales pueden tener un precio fijado para las puntas y otro para los valles, un precio para bibliotecas y otro para empresas, etc. La razón por la cual la discriminación en precios es particularmente viable en el sector de servicios es que los "productos" de dicho sector suelen tener una gran utilidad de tiempo, en función del momento en que se presten. Si un automóvil de alquiler queda desocupado durante la noche del domingo, es imposible guardar esta noche y venderla el lunes o enviarla a otra ciudad, o guardarla y venderla durante temporada alta. Lo mismo puede decirse de un asiento en un determinado vuelo, de un anuncio de 30 segundos en televisión o de una entrada en un partido de fútbol. En cada uno de estos servicios, si no se vende precisamente en el momento en que está disponible, se ha perdido para siempre. POLÍTICA DE PRECIOS- DEFINICIÓN Es el conjunto de normas, criterios, lineamientos y acciones que se establecen para regular y fijar la cantidad de ingresos provenientes de la venta de bienes y/o servicios que produce el sector público a través de sus dependencias y entidades. Se considera también en esta política los topes máximos y mínimos de precios y tarifas que establece el Sector Público a los particulares, por los citados bienes y/o servicios que produce. OBJETIVOS Lo primero que hace la empresa es decidir dónde quiere posicionar su oferta de mercado. Cuánto más claros sean los objetivos de la empresa, más fácil será fijar el precio: Una empresa puede buscar cualquiera de cinco objetivos principales al fijar sus precios: · Supervivencia · Utilidades actuales máximas · Participación máxima de mercado · Captura máxima del segmento superior del mercado · Liderazgo en calidad de productos También existen algunas condiciones que favorecen la fijación de bajos: · El mercado es muy sensible al precio y un precio bajo estimula su crecimiento · Los costos de producción y distribución bajan al irse acumulando experiencia en la producción · El precio bajo desalienta la competencia real y potencial IMPORTANCIA Esta radica en los acuerdos implícitos o explícitos entre las firmas competidoras y se producen en un mercado oligopolístico, es decir, con pocos productores, como es el de la mayoría de los bienes de consumo duradero. Estos acuerdos evitan las posibles consecuencias de una guerra de precios entre las empresas que contribuiría a una disminución de los beneficios de todas ellas y a desplazar la competencia hacia otras variables, como son calidad del producto, publicidad, servicio técnico, distribución. EL PROBLEMA DE LA FIJACIÓN DE PRECIOS La fijación de precios lleva consigo el deseo de obtener beneficios por parte de la empresa, cuyos ingresos vienen determinados por la cantidad de ventas realizadas, aunque no guarde una relación directa con los beneficios que obtiene, ya que si los precios son elevados, los ingresos totales pueden ser altos, pero para que esto repercuta en los beneficios, dependerá de la adecuada determinación y equilibrio entre las denominadas «áreas de beneficios». Áreas internas Áreas externas • Costes. • Cantidad. • Precios. • Beneficios fijados. • Medios de producción. • Mercados. • Tipos de clientes. • Zonas geográficas. • Canales de distribución. • Promoción. Por tanto, una política de precios racional debe ceñirse a las diferentes circunstancias del momento, sin considerar únicamente el sistema de cálculo utilizado, combinada con las áreas de beneficio indicadas. Para una más fácil comprensión indicaremos que estas áreas quedan dentro de un contexto de fuerzas resumidas en: • Objetivos de la empresa. • Costes. • Elasticidad de la demanda. • Valor del producto ante los clientes. • La competencia. MÉTODOS UTILIZADOS PARA LA FIJACIÓN DE PRECIOS a. BASADO EN EL COSTO TOTAL El método más sencillo para fijar precios es agregar una cantidad estándar al costo del producto. Por ejemplo, un detallista de aparatos eléctricos paga 20 dólares al fabricante por un tostador de pan y lo vende a 30, es decir, con un incremento del 50 por ciento. El margen bruto del detallista es de 10 dólares, y si los costos de operación de la tienda son de 8 dólares por aparato vendido, el margen de ganancia será de 2 dólares. Es probable que también el productor utilice ese tipo de fijación de precios. si el costo estándar de fabricación fue de 16 dólares, quizá lo incremento en un 25 por ciento para venderlo al detallista en 20. El incremento varía mucho dependiendo del producto. En los supermercados es normal que el incremento sobre el precio sea de 9 por ciento en alimentos para bebe; 14 en tabacos; 20 en panaderías; 27 en alimentos desecados y vegetales; 37 en especias y extractos y 50 por ciento en tarjetas de felicitación. La fijación de precios mediante incrementos sigue siendo popular. Primero, el vendedor tiene más certeza de los costos que de la demanda. Al vincular precios y costos, se simplifica la determinación del precio, y el vendedor no tiene que ajustarlo cuando la demanda varia. Segundo, cuando todas las compañías de determinado ramo utilizan el mismo método, los precios los precios tienden a ser similares y la competencia en ese sentido se reduce. Tercero, muchos piensan que los precios determinados por el costo más las utilidades son equitativos tanto para el comprador como para el vendedor. El rendimiento de la inversión del vendedor es justo, y no se aprovecha de los compradores cuando se incrementa la demanda. b. BASADO EN EL COSTO DE CONVERSIÓN El mismo precio de entrega se cotiza a todos los compradores sin importar su ubicación. El vendedor esta determinando un precio L.A.B. (Precio Libre a Bordo), local del comprador. El vendedor recibe precios netos variables en cada venta, según la cantidad de sus costos de embarque. Se utiliza normalmente cuando los costos de transportación son un factor menor en la estructura total de costos del vendedor. El mercado de un vendedor esta dividido en un numero limitado de amplias zonas geográficas y se establece un precio uniforme de entrega para cada una. c. BASADO EN EL COSTO MARGINAL Las unidades de un factor que nos vemos obligados a abandonar para emplear unidades adicionales del otro, es lo que se conoce como el Costo Marginal de los factores. Por ejemplo: si para poder emplear una unidad adicional del factor X nos vemos obligados a abandonar el empleo de 100 unidades del factor Y, el costo marginal de sustitución de los factores es 100 a 1, el cual expresa el número de unidades de un factor que damos a cambio de una unidad del otro factor. d. BASADO EN EL RENDIMIENTO SOBRE LA INVERSIÓN Muchas empresas desean poner un precio que maximice sus ingresos del momento. Estiman la demanda y los costos en función de precios diferentes y eligen el que les producirá máximas utilidades, flujo de efectivo o mayor rendimiento de la inversión. En cualquier caso, la compañía busca resultados financieros inmediatos, mas que desempeño a largo plazo. CONCLUSIÓN Antes, los precios eran determinados generalmente por compradores y vendedores que negociaban entre sí. El vendedor pedía un precio más alto del que esperaba obtener y el comprador ofrecer menos de lo que esperaba pagar; mediante las negociaciones llegaban a un precio aceptable. Cada comprador pagaba un precio diferente por el mismo producto, dependiendo de sus necesidades y su habilidad para regatear. En la actualidad, casi todos los vendedores fijan un precio para todos los compradores. El precio es el único elemento de la mezcla de mercadotecnia que produce ingresos; todos los otros elementos representan costos. Por otra parte, la fijación de los precios y la competencia entre estos se consideran el problema número uno enfrentado por los ejecutivos de mercadotecnia, y aun así, muchas empresas no lo manejan adecuadamente. Los errores más comunes son los siguientes: precios excesivamente orientados hacia los costos, precios que no se revisan con la suficiente frecuencia y que no reflejan los cambios del mercado; precios que no toman en consideración el resto de la mezcla de la mercadotecnia, y precio que no varían lo suficiente para diferentes productos y segmentos del mercado. UNIDAD II DINERO: - Funciones Dinero fiduciario o signo Dinero metálico y dinero papel Dinero papel nominalmente convertible en oro. Dinero en el sistema financiero actual Dinero en la economía moderna LOS BANCOS Y LA CREACIÓN DEL DINERO: - Normas de comportamiento de los bancos Creación del dinero bancario. Reservas Proceso de creación del dinero. POLITICA FISCAL: - Presupuesto del Estado Política fiscal expansiva Política fiscal restrictiva POLITICA MONETARIA: - Medidas de política monetaria Política monetaria expansiva Política monetaria restrictiva. PRECIO: - Definición Función del precio en un mercado competitivo Precio como regulador del consumo Factores determinantes del precio de un bien final. Discriminación de precios. POLITICA DE PRECIOS: - Definición. Objetivos. Importancia El problema de la fijación de precios METODOS UTILIZADOS PARA LA FIJACION DE PRECIOS - Basado en el costo total Basado en el costo de conversión Basado en el costo marginal Basado en el rendimiento sobre la inversión DINERO – FUNCIONES El dinero desempeña principalmente cuatro funciones: • medio de cambio • unidad de cuenta • depósito de valor • patrón de pago diferido 1- el dinero es un medio de pago generalmente aceptado por la colectividad para la realización de transacciones y la cancelación de deudas y que, por tanto evita el trueque directo. 2- El dinero se usa también como unidad de cuenta, entendiendo por tal aquella en la que se fijan los precios y se llevan las cuentas. Se utiliza como unidad porque sirve de medida de valor, esto es para calcular cuánto valen los diferentes bienes y servicios. 3- Asimismo el dinero es un depósito de valor. Es una manera de mantener la riqueza. Sin embargo el poder de compra del dinero varía cuando se altera el nivel general de precios. Así durante períodos de inflación, el poder de compra del dinero disminuye. 4- El dinero también es un patrón de pago diferido, porque los pagos que han de efectuarse en el futuro generalmente se especifican en dinero. El dinero fiduciario o dinero signo. Se establece como dinero por decreto gubernamental. (Su valor intrínseco es inferior a su valor representativo). Tiene un valor muy escaso como mercancía, pero que mantiene su valor como medio de cambio El público tiene fe que el emisor responderá de los pedazos de papel o de las monedas acuñadas (valor impreso: su valor intrínseco es inferior a su valor representativo.) y cuidará de que la cantidad emitida sea limitada. Los orfebres: el dinero metálico y el dinero papel El dinero papel de pleno contenido eran los certificados de papel que estaban respaldados por depósitos de oro de igual valor al de los certificados emitidos. Patrón oro. El dinero papel “nominalmente” convertible en oro Los orfebres al emitir dinero papel por volúmenes, sólo parcialmente cubiertos por sus reservas de oro, se convirtieron en banqueros y crearon el dinero papel nominalmente convertible en oro. El dinero en el sistema financiero actual El dinero bancario es una deuda de un banco, el cual tiene que entregar al depositante una cantidad de dinero siempre que la solicite. Funciona como medio de cambio El dinero legal es el dinero signo emitido por una institución que monopoliza su emisión y adopta la forma de moneda metálica o billetes. El dinero bancario son los depósitos de los bancos que son aceptados generalmente como medios de pago. El dinero en las economías modernas: la cantidad de dinero El dinero está formado por el dinero legal (efectivo = monedas + billetes) más el dinero bancario o depósitos. Cuando se habla de depósitos hay que distinguir al menos entre: - Los depósitos a la vista: son los que gozan de una disponibilidad inmediata para el titular. - Los depósitos de ahorro: normalmente están instrumentados en libretas y admiten prácticamente las mismas operaciones que los depósitos a la vista, si bien no se pueden utilizar cheques para su disposición. - Los depósitos a plazo: son los fondos tomados por un plazo fijo y que no se pueden retirar sin una penalización. Grado de liquidez: (está reaccionada con la facilidad y la certidumbre con la que puede ser convertido en dinero líquido sin pérdidas). LOS BANCOS Y LA CREACIÓN DE DINERO Los intermediarios financieros (bancos comerciales) transfieren fondos de los prestamistas a los prestatarios y de esta forma crean activos financieros, como las cuentas corrientes (depósitos a la vista), esto es, el dinero bancario. El origen del negocio bancario Los bancos comerciales son instituciones financieras que tienen autorización para aceptar depósitos y para conceder créditos. Sus reservas so activos disponibles inmediatamente para satisfacer los derechos de los depositantes de los bancos. El coeficiente de caja o de reservas es el cociente entre las reservas y los depósitos. En el sistema actual, las reservas están integradas por efectivo en la caja de los bancos y los depósitos de los bancos en el banco central. Los bancos deben guardar parte de sus depósitos en efectivo y en depósitos en el banco central, por dos razones: 1) para hacer frente a la retirada de depósitos por parte de sus clientes 2) porque las autoridades monetarias lo exigen Estas reservas, a las que en la literatura económica se las suele denominar encaje, activos de caja o activos líquidos tienen la particularidad de que no forman parte del stock de dinero de un país. La justificación de estas reservas radica en tratar de garantizar la liquidez de los depósitos, es decir, su capacidad para convertirse en efectivo. Las normas de comportamiento de los bancos Al desempeñar su actividad, deben cuidar simultáneamente: - La liquidez, - La rentabilidad, y - La solvencia. La liquidez, pues siempre deben ser capaces de convertir los depósitos de sus clientes en dinero cuando éstos se lo pidan. La rentabilidad les viene exigida por los propietarios accionistas, ya que la remuneracón o dividendos que éstos reciben dependen de los beneficios obtenidos. Asimismo, la banca, para ser solvente, ha de procurar tener siempre un conjunto de bienes y derechos superiores a sus deudas. La creación del dinero bancario. Las entidades financieras, procurando obtener rentabilidad y basándose en el sistema de reservas, prestan fondos en cantidades superiores a la que en realidad tienen en depósitos y, de esta forma, crean dinero. Reservas Toda entidad, para atender los reembolsos que sus clientes pudieran exigirle y para cumplir la normativa de las autoridades monetarias, conserva una proporción de los fondos recibidos de sus depositantes. Estas reservas, que sirven de garantía al dinero de los depositantes (asegurando la solvencia de las entidades, es decir, la capacidad de afrontar quebrantos con su patrimonio), son utilizadas también para controlar la oferta de dinero y la liquidez del sistema. Proceso de creación de dinero El Banco Central es el encargado de la emisión de las monedas y billetes que constituyen la circulación monetaria del país. Cuando el Banco Central coloca en circulación una determinada cantidad de dinero, es el mecanismo del crédito el que provoca su multiplicación y, por ende, el crecimiento de la cantidad de dinero existente en nuestra economía. Ejemplo 1) El cliente de una entidad financiera realiza un depósito de $1.000. Suponiendo que el coeficiente de reserva es 20%, mantendrá $200 en reservas y prestará los restantes $800 (los montos depositados son disponibilidades prestables, salvo el coeficiente destinado a reserva). 2) El cliente que obtuvo el préstamo deposita los $800 en una cuenta que posee en otra entidad, destinando ésta $160 a reservas y los $640 restantes a prestarlos a otro cliente. 3) Este cliente deposita los $640 en otra entidad, monto que luego de detraer el 20% también podrá prestarse. Vemos de esta forma como el dinero que recorre nuestra economía es mucho mayor al físicamente existente. Si los clientes que solicitan un préstamo no lo colocan en otra entidad o si alguna de las entidades guarda como reserva un monto superior al legalmente exigido, la creación de dinero será menor. LA POLÍTICA FISCAL – MONETARIA LA POLÍTICA FISCAL El sector público, o más concretamente el Estado, desempeña un importante papel en la determinación de la producción y el empleo de la economía mediante las políticas de estabilización, también conocidas como política fiscal. Las políticas estabilizadoras pueden tener carácter expansivo o restrictivo. Una política expansiva pretende aumentar el PIB, mientras que una política restrictiva trata de reducir el PIB. EL PRESUPUESTO DEL ESTADO El presupuesto público refleja los bienes y servicios que el Estado comprará durante el ejercicio en cuestión (por ejemplo colegios, carreteras...) y los ingresos fiscales (derivados de los impuestos) que obtendrá para hacer frente a los distintos gastos. Cuando los ingresos del Estado son superiores a sus gastos se habla de superávit presupuestario. Por lo general, sin embargo, los ingresos públicos no son suficientes para cubrir todos los gastos del Estado, por lo que lo normal es encontrar el presupuesto público en situación de déficit. Suponiendo que los impuestos netos son proporcionales a la renta y que el gasto público es una cantidad fija, cuanto mayor es la renta menor es el déficit o mayor es el superávit. TIPOS DE POLÍTICA FISCAL Antes de hablar de los tipos de política fiscal debemos distinguir entre dos conceptos distintos: los estabilizadores automáticos y la política fiscal. Un estabilizador automático es cualquier hecho del sistema económico que mecánicamente tienda a reducir la fuerza de las recesiones y/o de las expansiones de la demanda, sin que sean necesarias medidas discrecionales de política económica. Se entiende por política fiscal el conjunto de medidas discrecionales encaminadas a variar la demanda agregada. Un ejemplo de estabilizador automático son los impuestos proporcionales, pues sin necesidad de variar su configuración, se recauda más en momentos de bonanza económica (con rentas más altas) que en momentos de recesión (cuando la renta baja). La política fiscal puede ser de dos tipos: • -Política fiscal expansiva La política fiscal expansiva tiene como fin aumentar la demanda agregada (o PIB). Cuando la demanda agregada es inferior a la que se había fijado como objetivo, la tasa de desempleo será consecuentemente superior a la deseada. El objetivo será desplazar la curva de la demanda agregada a la derecha. Para conseguir esto hay dos medidas posibles: - Aumentar el gasto público: una aumento de las compras del gobierno hará que la demanda agregada se incremente. Por ejemplo se hacen nuevas carreteras, se contratan funcionarios... - Reducir los impuestos: una alteración de los impuestos incidirá en el comportamiento de los consumidores y de los inversores, al modificar la renta disponible. Si reducimos los impuestos aumenta la renta disponible, y por supuesto, la demanda agregada • Política fiscal restrictiva Cuando la economía está en fase de expansión y conforme se acerca al auge, las tensiones inflacionistas empezarán a acentuarse y cabe pensar en recurrir a una política fiscal restrictiva, su objetivo será reducir la demanda agregada. Los instrumentos de la política fiscal para tratar de contraer la demanda agregada serán los mismos que cuando se pretendía expandirla: el gasto público y los impuestos. Las medidas que se tomarán serán de signo contrario a las de la política expansiva: disminuiremos el gasto público para contraer la demanda agregada y aumentarán los impuestos para disminuir la renta disponible. LA POLÍTICA MONETARIA La política monetaria se refiere a las decisiones que la autoridad monetaria toman para alterar el equilibrio en el mercado de dinero, es decir, para modificar la cantidad de dinero o el tipo de interés. Su objetivo último es el control de la inflación, mediante la alteración de los tipos de interés. Dentro de este apartado vamos a hablar de diferentes puntos. Comenzaremos hablando de las funciones que tiene el dinero y el papel que tiene dentro del sistema financiero actual; luego hablaremos de las distintas maneras existentes de definir el dinero y distinguiremos entre base monetaria, oferta monetaria y el multiplicador del dinero; por último explicaremos el mercado monetario y las medidas de política monetaria. MEDIDAS DE POLÍTICA MONETARIA. Se entiende por política monetaria el conjunto de medidas discrecionales sobre la oferta monetaria, llevadas a cabo por la autoridad monetaria, para alterar el equilibrio en el mercado de dinero. Tradicionalmente, la autoridad monetaria era ostentada por el banco central de cada país. A su vez, existen dos clases de medidas de política monetaria: - Política monetaria expansiva. Si la economía se encuentra en una recesión y el nivel de producción y empleo es notablemente inferior al de pleno empleo, el objetivo de la política monetaria será tratar de estimular la economía. Para ello, el Banco Central tratará de aumentar la oferta monetaria mediante los instrumentos que hemos estudiado: se ofrecerán préstamos a tipos de interés más bajos de forma que aumentará la demanda agregada; se comprarán títulos públicos o se disminuirá el coeficiente de caja. - Política monetaria restrictiva. Si una economía está experimentando fuertes tensiones inflacionistas por un exceso de demanda agregada se recurre a este tipo de política. El Banco Central puede recurrir a los distintos instrumentos ya mencionados: se subirán los tipos de interés lo que provocará que disminuya la demanda agregada, se venderán títulos públicos o se aumentará el coeficiente de caja. Como se ha comentado en párrafos anteriores, tanto la política fiscal como la monetaria influyen en la demanda agregada. La política fiscal sufre mayores retrasos de decisión y acción que la monetaria. Esto es debido a que la política monetaria está instrumentada por el Banco Central, que suele ser un mecanismo autónomo; por eso las decisiones que éste toma suelen ser casi instantáneas lo que permite ahorrar todo el tiempo requerido por la preparación y discusión parlamentaria de ciertas leyes necesarias para el desarrollo de la política fiscal. Este retraso de la política fiscal es también el motivo por el que a veces las medidas tomadas no tienen el efecto esperado. En primer lugar hay que señalar que el objetivo principal del Gobierno cuando trata de actuar sobre la economía es mantener una tasa de crecimiento estable en el largo plazo: Históricamente se ha demostrado que lo más eficaz para una economía es mantener un ritmo de crecimiento estable, mantenible en el tiempo, sin que provoque fuertes desajustes. Tan malo resulta que la economía crezca poco, a que lo haga de una manera descontrolada, ya que esto origina serios desajustes (en primer lugar, un fuerte repunte de la inflación), que son difíciles de corregir y que suelen terminar con una recesión. Las medidas que puede adoptar, como ya hemos visto, son diversas: por el lado de la demanda (es decir, aquellas dirigidas a tratar de desplazar la curva de demanda agregada) podemos señalar la política fiscal y la política monetaria: La política fiscal engloba actuaciones que afectan al gasto público y a los impuestos y que impactan en primer lugar en el mercado de bienes y servicios (desplazamiento de la curva IS). La política monetaria, que suele instrumentar el banco central, incluye medidas que afectan a la Oferta Monetaria y que actúan en primer lugar sobre el mercado de dinero (desplazamiento de la curva LM). Veamos un ejemplo de política fiscal restrictiva: Un aumento de los impuestos hace disminuir la renta disponible por la gente, lo que hace caer el consumo (y también la inversión). La curva de demanda de bienes se desplaza hacia abajo. Para un nivel dado de tipo de interés, la renta de equilibrio será menor, lo que se traduce en un desplazamiento a la izquierda de la curva IS. El punto de corte IS-LM también se desplaza a la izquierda, por lo que dado el nivel de precio (Po), la renta de equilibrio será ahora menor. Todo ello provoca que la curva de demanda agregada se desplace a la izquierda. Esta política podría ser adecuada cuando el gobierno quisiera frenar un crecimiento excesivo de la economía. ACTIVIDADES Políticas fiscales y monetarias Las políticas económicas son una parte central de la gestión del Estado; por eso, todos los gobiernos deben tener una, que finalmente tiene su repercusión en la vida los ciudadanos. Las decisiones son centrales en tanto afectan al desempleo, los préstamos, la inflación y el consumo, entre otros aspectos. Las actividades que se presentan aquí servirán para comprender qué son las políticas fiscales y monetarias y aprender cómo se aplican frente a situaciones problemáticas hipotéticas. Actividad 1: Construcción del modelo Las políticas fiscales son las que tienen por objetivo primero afectar al mercado de bienes y servicios. Las políticas monetarias, en cambio, apuntan al mercado de dinero. Ambas políticas económicas pueden ejercerse expansiva o contractivamente. En relación con esto conceptos, pueden investigar en diarios y libros de economía cuáles son las variables que se pretende afectar haciendo una u otra política y cuáles son las herramientas y/o políticas que tiene el Estado para llevarlas a cabo. Política Fiscal Política monetaria Variables Herramientas Luego, pueden armar una lista de tres situaciones en las que aplicarían una política fiscal y tres situaciones en las que aplicarían una política monetaria (expansiva o contractiva). Actividad 2: Simulación A continuación se presentan algunas situaciones imaginarias. En grupos de no más de cuatro alumnos, podrán pensar soluciones para al menos dos de ellas. • Situación 1: Ustedes viven en un país sumido en una profunda crisis. ¿Qué política implementarían para poder salir de la depresión? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. • Situación 2: El país en el que viven, "vive" del mercado de capitales. Estados Unidos, subió su tasa de interés por lo que deja de ser atractivo el mercado local. ¿Cómo lo revertirían? ¿Cómo subirían la tasa de interés? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. • Situación 3: Para mantener el dólar "alto", su país compra dólares. Eso hace que se inyecten pesos a la economía local (es decir, aumenta la oferta monetaria). Para que esto no traiga inflación, ¿qué política aplicarían? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. • Situación 4: El gobierno quiere tener políticas que impacten positivamente sobre el consumo. ¿Qué harían para lograrlo? Expliquen detalladamente de qué consta dicha política. POLITICAS DE PRECIOS El sistema de economía de mercado se ocupa, tal como se puede inferir de su nombre, en el funcionamiento del mercado. El mercado es el mecanismo que responde a las tres preguntas fundamentales que se plantea todo sistema económico: ¿qué producir? ¿Cómo producir? ¿Para quién se produce? Cuando se habla de mercado, se está pensando simultáneamente en el juego de la oferta y de la demanda. La interacción de ambas determina los precios, siendo éstos las señales que guían la asignación de recursos. Los precios cumplen dos misiones fundamentales, la de suministrar información y la de proveer incentivos a los distintos agentes, para que, actuando en su propio interés, hagan que el conjunto del sistema funcione eficazmente. 1. EL PRECIO- DEFINICIÓN El precio es el elemento de la mezcla de marketing que produce ingresos; los otros producen costos. El precio también es unos de los elementos más flexibles: se puede modificar rápidamente, también se puede decir que el precio de un bien es su relación de cambio por dinero, esto es, el número de unidades monetarias que se necesitan obtener a cambio una unidad del bien. FUNCIÓN DEL PRECIO EN UN MERCADO COMPETITIVO El precio de un producto o servicio constituye un determinante fundamental de la demanda de un artículo. Afecta a la posición competitiva de una firma a su participación en el mercado. De ahí que ejerza fuerte influencia sobre los ingresos y las utilidades netas. Por otra parte, suele haber fuerzas que limitan la importancia de los precios en el programa de mercadotecnia de una compañía, las características del producto o una marca favorita pueden ser más importantes para los clientes que el precio. REGULADOR DEL USO Y DISPOSICIÓN DE LOS RECURSOS ECONÓMICOS En cuanto el asignador o distribuidor de los recursos escasos, el precio lo determina lo que producirá (oferta) y quienes disfrutarán los bienes y servicios que se producen (demanda). EL PRECIO COMO REGULADOR DEL CONSUMO El precio de mercado de un producto influye en los sueldos, la renta, los intereses y las utilidades. En otras palabras, el precio de un producto tiene repercusiones en el precio que paga a los factores de producción: Mano de obra, sueldo, empresa y capital. Así pues, el precio es un regulador fundamental del sistema económico porque afecta a la asignación de esos factores de producción. Los sueldos altos atraen la mano de obra, los intereses altos atraen el capital. FACTORES DETERMINANTES DEL PRECIO DE UN BIEN FINAL Toda actividad mercadológica, y la fijación de precios, debería dirigirse a la obtención de una meta, en otras palabras, los gerentes deberían decidir su objetivo antes de determinar el precio propiamente dicho. No obstante, por lógico que suene esto, muy pocas firmas establecen o formulan explícitamente su objetivo en la fijación de precios. DISCRIMINACIÓN DE PRECIOS Si el vendedor realmente fija sus precios en función del valor, deberá tener distintos precios o tarifas para vender su producto a distintos grupos de consumidores. A semejanza de lo que hace el vendedor de alfombras en un bazar persa, regatearía el precio de cada una de las ventas, hasta alcanzar un precio aceptable tanto para él como para el comprador. En el caso de bienes físicos, sin embargo, esta estrategia no puede ser viable, a menos que la forma del producto pueda alterarse de tal manera que sea posible persuadir a los consumidores de que la variedad del producto que se vende en otro segmento del mercado es distinta del que ellos están comprando. Por ejemplo, un fabricante de detergentes o de productos para limpieza puede utilizar distintas marcas y tipos de envase, según que el producto vaya destinado al consumo del hogar o en la industria, fijando dos precios diferentes para la misma combinación de productos químicos. Una discriminación tal en precios solamente puede funcionar en tanto en cuanto: a. Los productos que se venden a un segmento del mercado no quedan al alcance de los compradores en los otros segmentos. b. Los compradores en distintos segmentos de mercado no saben que pueden comprar el mismo producto bajo una marca diferente a otro precio. Lógicamente, es más fácil intentar presionar en precios a base de variaciones en el diseño o en la formulación de un producto, para adaptarlo mejor a las necesidades de distintos segmentos de mercado. La discriminación en precios por tipos de clientes es práctica corriente en la comercialización e servicios. Una compañía aérea puede tener un precio para el billete normal de adulto, otro para los niños, otro para la esposa que acompaña al hombre de negocios y otro para los viajeros que estén dispuestos a esperar hasta el momento de la salida del vuelo para saber si quedan plazas libres o no. Además, las tarifas pueden variarse según sean días laborables, fines de semana, invierno o verano, vuelos diurnos o vuelos nocturnos. Otro ejemplo podrían ser las empresas que prestan servicios de informática, los cuales pueden tener un precio fijado para las puntas y otro para los valles, un precio para bibliotecas y otro para empresas, etc. La razón por la cual la discriminación en precios es particularmente viable en el sector de servicios es que los "productos" de dicho sector suelen tener una gran utilidad de tiempo, en función del momento en que se presten. Si un automóvil de alquiler queda desocupado durante la noche del domingo, es imposible guardar esta noche y venderla el lunes o enviarla a otra ciudad, o guardarla y venderla durante temporada alta. Lo mismo puede decirse de un asiento en un determinado vuelo, de un anuncio de 30 segundos en televisión o de una entrada en un partido de fútbol. En cada uno de estos servicios, si no se vende precisamente en el momento en que está disponible, se ha perdido para siempre. POLÍTICA DE PRECIOS- DEFINICIÓN Es el conjunto de normas, criterios, lineamientos y acciones que se establecen para regular y fijar la cantidad de ingresos provenientes de la venta de bienes y/o servicios que produce el sector público a través de sus dependencias y entidades. Se considera también en esta política los topes máximos y mínimos de precios y tarifas que establece el Sector Público a los particulares, por los citados bienes y/o servicios que produce. OBJETIVOS Lo primero que hace la empresa es decidir dónde quiere posicionar su oferta de mercado. Cuánto más claros sean los objetivos de la empresa, más fácil será fijar el precio: Una empresa puede buscar cualquiera de cinco objetivos principales al fijar sus precios: · Supervivencia · Utilidades actuales máximas · Participación máxima de mercado · Captura máxima del segmento superior del mercado · Liderazgo en calidad de productos También existen algunas condiciones que favorecen la fijación de bajos: · El mercado es muy sensible al precio y un precio bajo estimula su crecimiento · Los costos de producción y distribución bajan al irse acumulando experiencia en la producción · El precio bajo desalienta la competencia real y potencial IMPORTANCIA Esta radica en los acuerdos implícitos o explícitos entre las firmas competidoras y se producen en un mercado oligopolístico, es decir, con pocos productores, como es el de la mayoría de los bienes de consumo duradero. Estos acuerdos evitan las posibles consecuencias de una guerra de precios entre las empresas que contribuiría a una disminución de los beneficios de todas ellas y a desplazar la competencia hacia otras variables, como son calidad del producto, publicidad, servicio técnico, distribución. EL PROBLEMA DE LA FIJACIÓN DE PRECIOS La fijación de precios lleva consigo el deseo de obtener beneficios por parte de la empresa, cuyos ingresos vienen determinados por la cantidad de ventas realizadas, aunque no guarde una relación directa con los beneficios que obtiene, ya que si los precios son elevados, los ingresos totales pueden ser altos, pero para que esto repercuta en los beneficios, dependerá de la adecuada determinación y equilibrio entre las denominadas «áreas de beneficios». Áreas internas Áreas externas • Costes. • Cantidad. • Precios. • Beneficios fijados. • Medios de producción. • Mercados. • Tipos de clientes. • Zonas geográficas. • Canales de distribución. • Promoción. Por tanto, una política de precios racional debe ceñirse a las diferentes circunstancias del momento, sin considerar únicamente el sistema de cálculo utilizado, combinada con las áreas de beneficio indicadas. Para una más fácil comprensión indicaremos que estas áreas quedan dentro de un contexto de fuerzas resumidas en: • Objetivos de la empresa. • Costes. • Elasticidad de la demanda. • Valor del producto ante los clientes. • La competencia. MÉTODOS UTILIZADOS PARA LA FIJACIÓN DE PRECIOS a. BASADO EN EL COSTO TOTAL El método más sencillo para fijar precios es agregar una cantidad estándar al costo del producto. Por ejemplo, un detallista de aparatos eléctricos paga 20 dólares al fabricante por un tostador de pan y lo vende a 30, es decir, con un incremento del 50 por ciento. El margen bruto del detallista es de 10 dólares, y si los costos de operación de la tienda son de 8 dólares por aparato vendido, el margen de ganancia será de 2 dólares. Es probable que también el productor utilice ese tipo de fijación de precios. si el costo estándar de fabricación fue de 16 dólares, quizá lo incremento en un 25 por ciento para venderlo al detallista en 20. El incremento varía mucho dependiendo del producto. En los supermercados es normal que el incremento sobre el precio sea de 9 por ciento en alimentos para bebe; 14 en tabacos; 20 en panaderías; 27 en alimentos desecados y vegetales; 37 en especias y extractos y 50 por ciento en tarjetas de felicitación. La fijación de precios mediante incrementos sigue siendo popular. Primero, el vendedor tiene más certeza de los costos que de la demanda. Al vincular precios y costos, se simplifica la determinación del precio, y el vendedor no tiene que ajustarlo cuando la demanda varia. Segundo, cuando todas las compañías de determinado ramo utilizan el mismo método, los precios los precios tienden a ser similares y la competencia en ese sentido se reduce. Tercero, muchos piensan que los precios determinados por el costo más las utilidades son equitativos tanto para el comprador como para el vendedor. El rendimiento de la inversión del vendedor es justo, y no se aprovecha de los compradores cuando se incrementa la demanda. b. BASADO EN EL COSTO DE CONVERSIÓN El mismo precio de entrega se cotiza a todos los compradores sin importar su ubicación. El vendedor esta determinando un precio L.A.B. (Precio Libre a Bordo), local del comprador. El vendedor recibe precios netos variables en cada venta, según la cantidad de sus costos de embarque. Se utiliza normalmente cuando los costos de transportación son un factor menor en la estructura total de costos del vendedor. El mercado de un vendedor esta dividido en un numero limitado de amplias zonas geográficas y se establece un precio uniforme de entrega para cada una. c. BASADO EN EL COSTO MARGINAL Las unidades de un factor que nos vemos obligados a abandonar para emplear unidades adicionales del otro, es lo que se conoce como el Costo Marginal de los factores. Por ejemplo: si para poder emplear una unidad adicional del factor X nos vemos obligados a abandonar el empleo de 100 unidades del factor Y, el costo marginal de sustitución de los factores es 100 a 1, el cual expresa el número de unidades de un factor que damos a cambio de una unidad del otro factor. d. BASADO EN EL RENDIMIENTO SOBRE LA INVERSIÓN Muchas empresas desean poner un precio que maximice sus ingresos del momento. Estiman la demanda y los costos en función de precios diferentes y eligen el que les producirá máximas utilidades, flujo de efectivo o mayor rendimiento de la inversión. En cualquier caso, la compañía busca resultados financieros inmediatos, mas que desempeño a largo plazo. CONCLUSIÓN Antes, los precios eran determinados generalmente por compradores y vendedores que negociaban entre sí. El vendedor pedía un precio más alto del que esperaba obtener y el comprador ofrecer menos de lo que esperaba pagar; mediante las negociaciones llegaban a un precio aceptable. Cada comprador pagaba un precio diferente por el mismo producto, dependiendo de sus necesidades y su habilidad para regatear. En la actualidad, casi todos los vendedores fijan un precio para todos los compradores. El precio es el único elemento de la mezcla de mercadotecnia que produce ingresos; todos los otros elementos representan costos. Por otra parte, la fijación de los precios y la competencia entre estos se consideran el problema número uno enfrentado por los ejecutivos de mercadotecnia, y aun así, muchas empresas no lo manejan adecuadamente. Los errores más comunes son los siguientes: precios excesivamente orientados hacia los costos, precios que no se revisan con la suficiente frecuencia y que no reflejan los cambios del mercado; precios que no toman en consideración el resto de la mezcla de la mercadotecnia, y precio que no varían lo suficiente para diferentes productos y segmentos del mercado.